一、市场数据统计波动率资金流沪港通市盈率波动率上交所公布的波动率指数IVIX显示，日内波动率全天震荡走低，且日间波动率在逐渐降低，数据显示市场短期和长期波动率均趋向减小，这也与当前市场热点迷失、投资者做多热情不强有关，今日开盘明显下跌回踩年线才获支撑的走势也有所体现。整体上看，周一早盘三大股指均走低随后低位震荡，午后沪指在年线附近获得支撑并于尾盘勉强守住点，上周沪指今年第一次重回年线上方，单日成交额在保持在亿左右，表明场外增量资金进场迹象初现，然而当前在美联储加息、总统大选和年末解禁潮等事件影响下，市场仍不具备大涨的可能且是存量博弈行情，操作上建议保持3到5成仓为宜。资金流31日的资金流向显示全部28个行业(申万行业)均处于净流出状态，其中建筑、化工、传媒和公用事业等行业流入靠前，盘面上今日沪深两市股指小幅低开，随后快速杀跌在年线附近获得支撑，随后缓慢走高并于尾盘勉强守住点，板块方面西藏、有色和黄金等涨幅居前，海工装备、高送转、能源互联网等跌幅居前。总体上看，本周有两件事或影响大盘，一是周四和周五的美联储议息会议，美国本月加息概率不大，但关键是否宣布加息的时间，将影响大盘后期的走势；二是美国总统大选将在11月8日落幕，以往每次美国总统大选股市都有较大幅度震荡，进而影响A股走势，这两个事件应留意，操作上短期仍可持股，但不建议追涨并保持半仓为宜。沪港通10月31日沪股通资金流入1.45亿，额度余额.67亿，领涨股票为灵康药业(9.99%)；港股通流出10.05亿，额度余额.29亿，领涨股票为六福集团(5.08%)。整体上看，虽然此前4日港股通资金流入均比沪股通大，但今日港股通流出明显加快，这也与当前恒生指数连续4天下跌，逐渐呈现下跌走势相关。另一方面，对于A股来说股指目前仍处于弱势震荡阶段，热点缺乏可持续性，操作上建议保持谨慎忌追涨杀跌。市盈率10月31日上证A股(15.55)、中小板(49.86)和创业板(65.63)，其中三大股指市盈率均比上周有所减少，这主要是因为当前沪指四连阴所致。其中卫生和社会工作市盈率最高为98.82，此行业的股票有美年健康、爱尔眼科、泰格医药、通策医疗、宜华健康和迪安诊断6只，涨幅较大建议适当回避。另外综合类行业平均市盈率为83.07，这可能是由于综合类表示主营业务收入较杂，因此有更多的概念易于炒作，但也意味此行业股票可能有更多的机会；最后稳健型投资者可对细分行业的新闻出版(34.21倍)、卫星和广播(38.89倍)等行业进行深入挖掘，批发零售、文化体育等产业市盈率较低，也可从中寻找机会。二、量化投资策略策略回测涨停板统计数量化选股模拟盘收益策略探讨本投资策略根据模型进行数量化选股，参考其每日调仓指令，并加入了涨停板及龙头股分析，人为进行下单操作进行管理，从而也可以更好的控制模型风险和提高收益。策略回测基本参数：1.流通市值=50亿；2.收盘价=30元；3.连续三日涨幅=10%；4.市盈率PE=20；5.CCI=80且RSI=.买入后涨幅=30%则止盈，跌幅=10%则止损；7.回测时间：.1.1-.10.28；（1）收益统计（2）收益详图（3）收益分布图①绝对收益和相对收益②月度收益回测分布涨停板统计数量化选股（策略持股详细及调仓指令）策略持仓指令策略调仓指令模拟盘收益（量化组合quant收益）本组合参考量化策略选股进行买卖，并结合了涨停板及龙头股分析，构建模拟盘详细如下：每周策略探讨结合均线的WR(威廉指数)交易策略以.1.1-.10.28沪深指数为基准，将数据前80%即.1.1-.6.18作为测试区间，后20%即.6.19-.10.28作为预测区间。测试区间的检验结果显示当均线周期为19日，WR指标的参数为32日，当WR45时构建多头，当WR55时构建空头，对应的夏普比率达到最优值为1.，累计收益率为.40%。将此策略应用于预测区间即.6.19-.10.28，结果显示策略年化夏普比率为0.，从年6月19日至年10月31日，累计收益率达到8.%，由于年6月至今多属下跌阶段，因此策略表现良好。九州证券总部投顾团队左奇明邮件：zuoqm
jzsec.北京治疗白癜风疗效最好医院医疗白癜风